美國聯邦巡迴上訴法院（US Court of Appeals for the Federal Circuit）於2026年8月31日做出兩項裁決，推翻旅居海外美籍人士原可援引的租稅協定抗辯，令他們難以再迴避3.8%的淨投資所得稅（Net Investment Income Tax，NIIT）——據Forbes撰稿人、美國國際稅務律師Virginia La Torre Jeker報導。兩案均推翻了此前美國聯邦索賠法院（US Court of Federal Claims）較有利於納稅人的判決。
其中Christensen v. United States（案號24-1284）一案，原告是旅居法國的美國公民，出售一家法國公司股份並已在法國繳納資本利得稅，主張依美法所得稅協定，可將已繳法國稅額抵扣NIIT稅額——聯邦巡迴上訴法院駁回此主張。同性質的Estate of Bruyea v. United States（案號25-1563）一案，當事人是旅居加拿大的美國公民，就加拿大不動產利得已繳納約26.35萬美元NIIT，提出相同的協定抵扣主張，同樣遭駁回。
NIIT是對超過門檻（單身申報20萬美元、聯合申報25萬美元，門檻不隨通膨調整）的淨投資所得課徵3.8%稅款，2010年立法、2013年起生效，規範於稅法第2A章；依聯邦巡迴上訴法院的見解，僅適用於抵扣第1章稅額的海外稅額扣抵，不能用來抵減NIIT。報導指出，此見解與先前涉及美國與義大利、南韓租稅協定的判例一致。
據Jeker分析，實際影響是：居住於法國、加拿大等高稅率協定國家的美籍或其他負有美國納稅義務的投資人，此後可能須就已在當地繳稅的投資所得，全額再繳3.8%的NIIT，不再享有協定減免；尚未結案、曾依協定抵扣主張申報的年度，也可能面臨美國國稅局（Internal Revenue Service，IRS）重新核定。
需要澄清的是，這是一則美國聯邦稅法層面的發展，並非法國稅制本身出現變動——法國對相關利得的課稅方式並未改變。這則新聞談的是美國如何看待仍具美國納稅義務、持有法國投資或旅居法國的美籍人士，而非法國政府調整規則。
參考資料
Forbes – International Investors Lose Key Defense Against The 3.8% Investment Tax
