北京近期針對中國公民持有的離岸財富開徵新稅，路透社（Reuters）引述律師與顧問指出，富裕人士正因此重新思考信託架構與投資部署，資本外流審查亦同步收緊。
7月下旬，中國當局修訂規則，對離岸信託徵收20%所得稅；北京、杭州等主要城市的稅務機關亦已開始對離岸保單收益課稅。新規對信託轉入股份、房產或其他資產時的增值課徵20%稅款，信託及其控制實體每年產生的收益同樣課以20%年稅；自2023年1月起存入信託的資產，以及2026年前收到的信託收益，須於90天內申報未繳稅款。
據路透社引述波士頓諮詢集團（Boston Consulting Group，BCG）估算，中國大陸超高淨值人士持有的離岸資金規模高達1.2萬億美元，多存放於香港、新加坡等低稅率地區；畢馬威（KPMG）數據顯示，逾半數中國富豪以離岸家族信託管理財富。
顧問形容客戶正緊急評估稅務負擔並調整持倉。一名上海稅務顧問表示，籌備上市的客戶正考慮解除信託架構；一名為高淨值客戶提供諮詢的新加坡律師則指出，中國籍信託持有人被告知必須申報——他名下逾50名信託客戶中，過半已準備申報資產並繳稅，其餘則在考慮是否解除信託。部分客戶因財富多集中於房地產等流動性較低的資產，可能需要借貸以支付稅款。
瑞士私人銀行瑞聯銀行（Union Bancaire Privée，UBP）亞洲區資深經濟師Carlos Casanova表示，隨著中國房地產下行拖累地方政府土地出讓收入，這些新措施「顯示當局正尋求多元化財政收入來源的更廣泛稅改方向」。
參考資料
新海峽時報 – China tax crackdown forcing wealthy investors to assess offshore trusts
