信託的保密與資產保護有哪些界線？申報、反洗錢與法院

本文是宅點百科香港家族信託系列的一篇，寫給考慮用信託做家族傳承，並持有日本或泰國房產的華人家庭讀者，不論住在香港、台灣、中國大陸、新加坡、馬來西亞或其他地方。我們用白話說明：香港信託在保密和資產保護上，哪些做得到，哪些做不到。

先認識信託裡的三個角色：

委託人（settlor）：設立信託、把財產交出去的人。
受託人：幫你保管和管理財產、依約定照顧受益人的人。
受益人：最後享有信託財產好處的人。

舉例（虛構情境）： 住在台北的林家，在香港銀行有存款，在日本有一間收租公寓，正在考慮設立香港信託。下面幾節會把規則套到林家身上。

香港信託的帳戶資料，會被自動申報嗎？

符合條件的帳戶會被申報，但不是所有信託資料都會一律交換。

香港有「自動交換財務帳戶資料」（Automatic Exchange of Financial Account Information，AEOI）制度。銀行等金融機構要找出特定帳戶，每年把所需資料交給稅務局（Inland Revenue Department）。

金融機構要找出兩種帳戶：

帳戶持有人是「應申報司法管轄區」的稅務居民。稅務居民＝依某地規定，要在當地報稅的人。
帳戶由「被動非金融實體」持有，而它的控制人是上述稅務居民。被動非金融實體可先理解為：不是金融機構、本身不做實際生意的實體；控制人＝實際掌控它的人。

所以，財產放進信託，帳戶不會因此就不用申報。關鍵在帳戶持有人或控制人，是不是應申報司法管轄區的稅務居民。

稅務局也說明了應申報既有帳戶的稅號和出生日期怎麼辦：

金融機構的情況	要做什麼
已有帳戶持有人和控制人的稅號、出生日期紀錄	須申報
沒有這些紀錄	在辨識為應申報帳戶那一年之後，第二個曆年年底前，要合理努力取得

舉例： 林家的香港存款放進信託後會不會被申報，要看帳戶持有人或控制人是不是應申報司法管轄區的稅務居民。不能因為有信託，就認定不用報。

信託公司要做身分審查嗎？反洗錢會查到什麼程度？

會，而且查多深要看情況。

在香港，持牌的信託或公司服務提供者（Trust or Company Service Provider，TCSP），就是替客戶設立、管理信託或公司的業者。公司註冊處2025年5月的指引說明，持牌人的審查分不同深淺：

客戶盡職審查（CDD）：基本的客戶身分審查，一定要做。
加強審查（EDD）或額外措施：視情況可能需要。
簡化審查（SDD）：特定情況可以採用。

具體要提供哪些文件，請在設立前向受託人確認。

信託文件可以把受託人的責任排除到零嗎？

不可以。收費的專業受託人，對自己最嚴重的過錯一定要負責。

香港法律規定，以專業身分提供信託服務、而且收費的受託人：

不能用信託條款，免除自己因欺詐、故意不當行為或重大過失（非常嚴重的疏忽）造成的違反信託責任。
也不能為這些責任，從信託財產取得彌償，也就是不能拿信託的錢替自己付這筆責任。
例外：強積金註冊計畫的核准受託人，不適用這條規定。

這條規定從什麼時候開始適用？

信託設立時間	何時適用
2013年修法生效日或之後	適用
2013年修法生效日之前	生效滿一年後適用；不影響受託人在那一年內行為的責任

香港《受託人條例》（Trustee Ordinance）還有一項「法定注意義務」，就是法律要求受託人做事要謹慎、有能力。這項義務適用時，受託人要依當時情況，用合理的謹慎和技能做事。法律也會考慮受託人具有或自稱具有的特殊知識與經驗。

信託文件或其他法律，可以表明這項義務不打算適用。這時，義務在相應範圍內就不適用。但這不等於可以排除一切責任。

舉例： 林家若找收費的專業受託人，就算信託文件寫了免責條款，受託人的欺詐、故意不當行為或重大過失責任仍然免不掉。

2013年修法前被法院宣告無效的信託，修法後會恢復有效嗎？

不會。修法生效前已被法院宣告無效的信託，修法後仍然無效。

香港法律另外規定：委託人保留全部或部分投資或資產管理權力，信託不會只因為這一點就無效。但這條規定不會讓修法生效前已被宣告無效的信託恢復有效。詳見香港家族信託是什麼？海外家庭用信託做傳承與資產管理前要知道的事。

把日本、泰國房產放進香港信託，能避開當地繼承法並保持匿名嗎？

不能這樣理解。香港法律的這項保護只到動產，不包括房屋、土地這類不動產；日本登記也不是一律匿名。

香港法律規定，在條件符合時，外國繼承法（決定人過世後財產歸誰的法律）不影響「生前轉入信託的動產」的轉移效力。動產＝相對於房屋、土地等不動產的財產。

兩組條件都要符合：

信託和受託人：信託明示受香港法律管轄，而且信託存續期間，每一位受託人都屬於以下其中一類：
通常居於香港的個人；
在香港成立的法人；
中央管理與控制在香港的境外法人。
轉讓人（把財產轉入信託的人）：依以下任一種法律，具有轉讓能力（法律上能有效轉出財產的資格）：
香港法；
住所或國籍所在地的法律；
這次轉讓適用的法律（轉讓準據法）。

所以，日本、泰國的不動產，不能只靠香港信託排除當地繼承法。

舉例： 林家若把動產生前轉入信託，而且兩組條件都符合，外國繼承法不影響這次轉移的效力。林家的日本公寓是不動產，不在這項規定的範圍內。

日本房產登記：受益人不一定能匿名

日本《不動產登記法》（不動産登記法）列出的信託登記事項包括：

委託人、受託人、受益人的姓名或名稱及地址；
信託目的、財產管理方法、終止事由等。

受益人資料免登記的情形很窄。只有已登記下列其中一項時，才可以不登記受益人的姓名或名稱及地址：

受益人指定條件或決定方法；
信託管理人；
受益人代理人（只限這位代理人所代理的受益人）；
受益證券發行信託；
無受益人之信託。

因此，日本房產放進信託後，受益人並非一律可以不登記，也不是一律匿名。

日本房產信託登記的流程與費用，見把日本房產放進信託：信託登記、登錄免許稅與之後出售。日本、泰國房產放進香港信託的基本限制，見日本、泰國的房產可以放進香港信託嗎？海外不動產的限制。

會不會被申報、海外房產怎麼放，都要看家人的稅務居民身分、財產所在地和受託人類型，建議先把這三項列出來。宅點可以為你安排合適的專員協助。問問宅點

常見問題

香港信託的帳戶資料會被申報嗎？

符合自動交換條件的帳戶，金融機構每年要把所需資料交給香港稅務局；但不是所有信託資料都會一律交換。

信託契約可以讓專業受託人完全免責嗎？

不可以。以專業身分收費的受託人，不能免除自己欺詐、故意不當行為或重大過失的責任，也不能為此從信託財產取得彌償。

2013年修法前被法院宣告無效的信託，現在會恢復有效嗎？

不會。修法生效前已被法院宣告無效的信託，不會因修法而恢復有效。

日本房產信託可以讓受益人完全匿名嗎？

不能視為一律匿名。除了特定的免登記情形，日本《不動產登記法》會登載受益人的姓名或名稱及地址。

資料說明

資料查核日期為2026年10月21日。本文關於帳戶申報的界線，是依香港稅務局對自動交換財務帳戶資料的說明歸納；官方文件沒有直接寫明信託資料一律會或不會交換。

正文提到的香港法律規定，對應條文如下：專業受託人不得免責及適用時間為第41W條；法定注意義務為《受託人條例》第3A條；委託人保留權力不使信託無效為第41X條，已宣告無效的信託不恢復有效涉及第41X(1)條；外國繼承法不影響動產轉移為第41Y條，轉讓能力的三種法律列於該條第2款。以上依法例條文整理，未納入香港法院近年的判例。

日本部分依《不動產登記法》第97條整理：登記事項列於第1項，受益人姓名或名稱及地址為第1項第1號，免登記條件為已登記第1項第2至6號所列事項之一，見第2項。本條依查核日可取得的法例頁整理，當日未重新擷取動態法例頁。

公司註冊處2025年5月的指引未逐一列出委託人、受益人、保護人所需文件，具體盡職審查要求以持牌信託或公司服務提供者當下的要求為準。